Guia Completa de Finançament: Crèdits, Préstecs i Instruments

1. Operacions per Obtenir Recursos Financers

Per obtenir recursos financers, les empreses i particulars disposen de diverses opcions:

• Crèdit: És un contracte mitjançant el qual l'entitat financera posa a disposició del client una quantitat de diners fins a un límit determinat i per un temps pactat.
• Operació d'Actiu: L'entitat financera té el dret de cobrar el deute.
• Operació de Passiu: El client sol·licita el crèdit.

Instruments de Finançament

Els instruments de finançament més comuns inclouen:

• Els préstecs
• Els comptes de crèdit
• Descomptes d'efectes comercials (lletres, rebuts bancaris)
• Lísing i facturatge

2. Els Préstecs: Definició i Tipus

Un préstec és una operació financera a través de la qual una persona o entitat financera (prestador) lliura una quantitat de diners a una altra part (prestatari), la qual es compromet a retornar-la juntament amb els interessos acordats.

2.1. Préstecs Personals

Els préstecs personals es basen principalment en les garanties de solvència del client, que contrau l'obligació de retornar els diners.

Conceptes Clau en Préstecs Personals

• Solvència: És la capacitat que té una persona física o jurídica per atendre els seus compromisos financers amb el conjunt del seu patrimoni o riquesa.
• Aval: Declaració escrita per la qual una persona o entitat respon del deute o obligació de pagament concreta pel prestatari del préstec.

Garanties Exigides al Client

Les garanties que s'exigeixen al client que sol·licita el préstec poden ser:

• Garanties Personals: Basades en la confiança del compliment de les obligacions per part del prestatari.
• Garanties Reals: Basades en l'existència d'un patrimoni lliure de càrregues o de béns que puguin respondre pel deute.

Altres Conceptes Relacionats

• Corredor de Comerç: Agent mediador que intervé en els contractes per donar fe de les operacions mercantils.
• Assegurança de Vida: Contracte amb una companyia d'assegurances per estar cobert de riscos derivats d'accidents, mort, etc.

2.2. Préstecs Hipotecaris

En els préstecs hipotecaris, la garantia exigida al prestatari són béns immobles de la seva propietat.

Termes Específics dels Préstecs Hipotecaris

• Escriptura Pública: És el document que formalitza legalment la compravenda d'un immoble i que cal que vagi signat davant notari.
• Carència: Indica el període de temps durant el qual no es retorna el capital del préstec.
  • Carència Total: Durant aquest període, no es paguen ni interessos ni capital.

3. Compte de Crèdit

El compte de crèdit és un instrument financer que permet disposar de diners fins a un límit establert, pagant interessos només per la quantitat utilitzada.

Despeses Associades al Compte de Crèdit

• Comissió d'estudi
• Comissió d'obertura
• Corretatge

4. Descompte d'Efectes Comercials

Quan les empreses no disposen de diners en efectiu, financen les seves activitats ajornant els pagaments. Els rebuts bancaris, pagarés, etc., tenen una data de venciment que és quan s'ha d'efectuar el pagament.

Tipus de Gestió i Descompte

• Gestió de Cobrament: Quan l'empresa no té necessitat de liquiditat i espera al venciment acordat per cobrar els efectes.
• Descompte Comercial: És quan una entitat financera avança l'import de la lletra, rebut, etc., abans de la seva data de venciment, a canvi d'una comissió i interessos.

Càlcul de l'Efectiu Net

La fórmula per calcular l'efectiu net que rep l'empresa és:

CO = CN - INTERESSOS - DESPESES - COMISSIONS

On:

• CO: Capital Obtingut (Efectiu Net)
• CN: Capital Nominal (Import total de l'efecte)
• INTERESSOS: Cost dels interessos aplicats
• DESPESES: Altres despeses associades
• COMISSIONS: Comissions bancàries

5. Lísing (Leasing)

El lísing és un instrument de finançament extern que consisteix en el lloguer de determinats béns d'ús empresarial (maquinària, vehicles, immobles) amb opció de compra al final del contracte.

6. Facturatge (Factoring)

El facturatge és un contracte pel qual una empresa cedeix les factures que té pendents de cobrar dels seus clients a una entitat financera (factor).

Modalitats de Facturatge

• Facturatge amb Recurs: Vol dir que si el deutor no paga al venciment, l'empresa cedent ha de retornar l'import avançat a l'entitat de facturatge. L'entitat de facturatge pot fer la gestió de cobrament, però el risc d'insolvència recau sobre l'empresa.
• Facturatge sense Recurs: Es tracta d'una venda de les factures, en la qual l'entitat de facturatge assumeix el risc d'insolvència del deutor.