Riesgo de liquidez en instituciones financieras: normas SBS, control y plan de contingencia

Riesgo de liquidez

RIESGO DE LIQUIDEZ: Es la posibilidad de pérdida por incumplir con los requerimientos operativos y de financiamiento. Consiste en no disponer temporalmente de fondos líquidos para cumplir con las obligaciones en el momento oportuno.

Riesgo de liquidez del sistema financiero

RIESGO DE LIQUIDEZ DEL SISTEMA FINANCIERO: Posibilidad de no disponer temporalmente de efectivo para enfrentar requerimientos como los retiros de los ahorristas, el pago de adeudos, desembolsos de créditos y los requerimientos operativos de la institución.

Efectos y causas

• Ocasiona retiros de ahorristas.
• Desembolso de créditos.
• Pago de adeudos y préstamos.
• Gastos operativos.

A medida que crecen las colocaciones, deben crecer las captaciones; si no hay liquidez, se generan problemas financieros.

Monitoreo y gobernanza

La unidad de riesgo realiza diariamente el monitoreo del riesgo de liquidez como parte del control de la tesorería.

Su seguimiento (informes) forma parte de la agenda del comité de riesgo y del comité de activos y pasivos.

Cómo evitar riesgos

CÓMO EVITAR RIESGOS: Demostrando al mercado que la institución financiera es sólida, rentable y segura. Con una buena gestión de riesgos de liquidez, cumpliendo con sus compromisos operativos y financieros, evitando la venta precipitada de activos por falta de liquidez y con un buen posicionamiento de marca en el mercado.

Normativas de la SBS sobre la liquidez monetaria

Para controlar este riesgo, la SBS exige mantener niveles mínimos del índice de liquidez por moneda, que en promedio mensual no debe bajar de:

• 8% en MN – (límite interno: 13%).
• 20% en ME – (límite interno: 25%).

Control de la concentración de los depósitos de ahorro del público

CONTROL DE LA CONCENTRACIÓN DE LOS DEPÓSITOS DE AHORRO DEL PÚBLICO:

Para evitar riesgos de concentración de los depósitos de los ahorristas en unas cuantas personas o empresas, la SBS ha dispuesto porcentajes de concentración, a fin de evitar retiros importantes de fondos de la institución. La unidad de riesgo presenta al comité de riesgo la propuesta de los porcentajes de concentración de los principales clientes de ahorro para su aprobación.

Del Anexo Nº 16 “Cuadro de Liquidez por plazos de vencimiento” se obtiene el indicador de concentración de pasivos, por lo que debe establecerse un límite interno:

• El cliente más grande <= 2%
• Los 10 más grandes clientes <= 10%
• Los 20 más grandes clientes <= 15%

¿Qué hacer cuando hay exceso de liquidez?

RENTABILIZAR LOS FONDOS: INVERTIR. Las inversiones y depósitos de los excedentes en cada una de las instituciones financieras no deben tener una concentración mayor al 30% del patrimonio efectivo de la IFI. El exceso de liquidez no es favorable para las instituciones financieras, dado que genera gastos financieros.

Rentabilización de los fondos excedentes

El área de finanzas (tesorería) es la encargada de rentabilizar los fondos excedentes. Estos fondos no colocados generan gastos financieros; con el fin de evitar mayores pérdidas, se procede a rentabilizarlos.

Inversiones de liquidez en instrumentos financieros

INVERSIONES DE LIQUIDEZ EN INSTRUMENTOS FINANCIEROS: depósitos a plazo e instrumentos de corto plazo, tales como:

• Overnight
• CD BCRP
• Letras del Tesoro (BCRP)
• Papeles comerciales
• Operaciones de reporte
• CDN

Liquidez potencial

LIQUIDEZ POTENCIAL: Es la liquidez futura que debe contar cualquier institución financiera para hacer frente a cualquier contingencia (crisis de liquidez) que se pueda presentar a causa del entorno interno o externo.

Plan de contingencia de liquidez

SE DEBE CONTAR CON UN PLAN DE CONTINGENCIA DE LIQUIDEZ: La gerencia de riesgo elabora el plan de contingencia de liquidez que contiene:

Escenarios de estrés y plan de acción

La simulación de escenarios de estrés tiene como finalidad anticiparse ante situaciones críticas de liquidez en un escenario específico o crítico.

Ejemplo: ¿Qué sucede si se produce un retiro masivo de ahorristas de depósitos a plazo fijo, producto de un riesgo sistémico?

Plan de contingencia de liquidez: Tiene como objetivo establecer estrategias para administrar una crisis de liquidez ante un escenario específico o crítico.

Equipo de gestión de crisis

Equipo de gestión de crisis: Tiene como finalidad evaluar el problema de liquidez que se está enfrentando, decidir las acciones a seguir e implementarlas, monitorear los cambios en los escenarios y tomar acciones correctivas cuando sea necesario.

Puede estar conformado por:

• Gerente de Finanzas
• Gerente de Crédito
• Gerente de Administración
• Gerente de Riesgos
• Jefe de Finanzas
• Jefe de Ahorro