Opciones de Ahorro e Inversión: Tipos de Cuentas y Depósitos Bancarios

Cuentas de Ahorro a la Vista

Son contratos de depósito irregular de dinero, reintegrables en cualquier momento. Llevan asociado un pacto con la entidad, mediante el cual esta podrá realizar cobros y pagos conforme a las instrucciones del cliente.

Son un instrumento de ahorro. A diferencia de las cuentas corrientes, que se usan principalmente para cobros y pagos (y se asocian a talonarios), las cuentas de ahorro se gestionan tradicionalmente con libretas o cartillas donde se registran los movimientos.

Originalmente, estaban destinadas a fomentar el ahorro y, por tanto, a tener menos movimiento que las cuentas corrientes. Aunque hoy en día son muy similares, tradicionalmente las cuentas de ahorro facilitaban una libreta para anotar cobros y pagos, mientras que las cuentas corrientes se centraban más en los pagos.

Imposiciones a Plazo Fijo

Son depósitos de dinero que permanecen inmovilizados en una entidad de crédito durante el plazo que se haya pactado entre esta y el cliente. Suele ir asociada a una cuenta de ahorro. El cliente se compromete a no disponer de los fondos durante el plazo pactado. A cambio de esta menor disponibilidad, la entidad abona un tipo de interés superior, a menudo mediante certificados de depósito.

Cuenta de Ahorro para Vivienda

Puede ser una cuenta de ahorros, corriente o de imposición destinada a la primera adquisición o reforma de la vivienda habitual. Si los fondos se utilizan para otros fines, se pierden las ventajas fiscales, lo que implica la devolución del dinero desgravado si se hubieran disfrutado. Suelen ser algo más rentables que las cuentas ordinarias.

Depósitos Referenciados y Estructurales

Los depósitos referenciados y estructurales garantizan el capital principal, tanto por la entidad como por el Fondo de Garantía de Depósitos (FGD), hasta un importe máximo de 100.000 €.

Es importante no confundir estos depósitos con:

• La sección de crédito de una cooperativa, que no es una entidad bancaria ni pertenece al FGD.
• El FROB (Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria), que sirve para garantizar la estabilidad de los bancos, no directamente los depósitos de los clientes.
• Las participaciones en fondos estructurales, que no tienen garantizado el capital principal.

Estos depósitos están ligados a un activo subyacente, que suele ser un índice o uno o varios activos (por ejemplo, acciones).

Las entidades bancarias suelen invertir en warrants, futuros o derivados financieros, por lo que la rentabilidad de estos depósitos está asociada al resultado de la inversión en dichos productos.

Depósitos Referenciados

Se establecen a un plazo determinado, normalmente superior a dos años. Al finalizar dicho periodo, el cliente recupera la cantidad pactada más el porcentaje de revalorización que haya obtenido el índice de referencia (por ejemplo, el IBEX 35). Este porcentaje se aplica sobre la suma invertida. Si el índice de referencia no se revaloriza, el depositante solo recupera la cantidad inicial pactada.

Depósitos Estructurales

Suelen estar ligadas a la evolución de la cotización de acciones específicas. Si dicha cotización supera un tope preestablecido, el depositante obtiene el capital invertido más la rentabilidad acordada. En caso contrario, se le entregan las acciones correspondientes a su inversión, según la cotización de ese momento.

Es importante destacar que, en algunos contratos, si se obtiene rentabilidad por la revalorización, no se aplica el mínimo de garantía (por ejemplo, un 1%).

Tasas y Liquidaciones de Intereses en Cuentas Bancarias

Las entidades bancarias cobran comisiones de mantenimiento de cuenta a sus clientes. La cuantía de estas comisiones depende de la política de la entidad, el tipo de cuenta, el saldo medio, entre otros factores.

Tasa Anual Equivalente (TAE)

Se pacta un tipo de interés (generalmente inferior al año) que se denomina tipo de interés nominal (TIN). Este nos indica la cuantía de intereses que produce un capital de 100 euros en un año.

Los intereses se pagan con una periodicidad inferior al año y se acumulan al capital inicial. Este efecto de capitalización compuesta implica que los intereses generados en un periodo también producen intereses en los periodos subsiguientes. Por ejemplo, un tipo de interés nominal del 5% anual puede producir una Tasa Anual Equivalente (TAE) efectiva del 5,09% debido a la capitalización.

Índice de Referencia de Préstamos Hipotecarios (IRC)

El IRC es un tipo de interés que refleja el precio del dinero a un plazo mayor que el Euríbor a un año, siendo un índice de referencia hipotecaria a 5 años. Entró en vigor el 28 de abril de 2012.