El Trust i l'Equity: Guia Completa del Dret Anglès i Aplicacions

El Trust: Concepte i Fonaments Legals

El trust és una de les institucions més importants del dret, creada per l'Equity. De fet, es considera la "criatura" més rellevant de l'Equity. Qualsevol dret real en Equity pot donar lloc a un trust. Encara que el seu origen s'atribueix a un alemany, Berckley, tot el que es regeix sota el dret en Equity es pot considerar un trust. És una institució molt utilitzada globalment per a diverses finalitats.

Particularitats Clau del Trust

El trust presenta dues grans particularitats:

1. Dissocia la gestió del benefici: Permet separar amb èxit la gestió del patrimoni del dret al benefici. Hi ha una clara dissociació entre qui té la gestió i qui en rep el benefici.
2. Creació de patrimonis autònoms: Facilita la creació de patrimonis autònoms que es poden vincular a una finalitat específica. Exemples clars són els fons de pensions o els fons immobiliaris, que són trusts perquè creen patrimonis aïllats amb una finalitat determinada. En essència, és una estructura que dissocia la gestió del benefici.

El Trust a Espanya i Catalunya: Aplicacions Altruistes

A Espanya i Catalunya, trobem estructures amb un caràcter similar als charitable trusts (fideïcomisos benèfics) anglosaxons, especialment en l'àmbit altruista:

• Creació de patrimonis aïllats: Per exemple, per a beneficiar una persona amb discapacitat.
• Contractes de custòdia del territori: Aquests contractes protegeixen terres amb un interès històric, natural o cultural. L'entitat que gestiona aquest territori l'obre al públic perquè altres persones se'n puguin beneficiar, complint una finalitat social.

Origen Històric del Trust

L'origen del trust es remunta a conceptes com el salman germànic i la fidúcia romana, fruit d'una mescla entre el dret romà i el dret germànic. A l'Anglaterra de l'Edat Mitjana, el trust oferia beneficis patrimonials i personals. Dos col·lectius principals podien fer ús d'aquestes estructures: els monjos i els nobles.

Existia el cestui que trust, un contracte utilitzat pels cavallers que marxaven a les Croades. En aquests casos, un advocat-gestor, anomenat feoffment to uses, s'encarregava de gestionar els seus béns. Aquesta figura del feoffment to uses va ser la que finalment va derivar en el trust modern.

Estructura del Trust: Parts Implicades

L'estructura clàssica del trust implica tres parts principals:

• Constituent (Settlor/Freeholder): És la persona que crea el trust i nomena un fiduciari.
• Fiduciari (Trustee): És qui gestiona els béns del trust.
• Beneficiari (Beneficiary): És la tercera persona en benefici de la qual es gestionen els béns.

Així, hi ha una clara dissociació entre qui gestiona i qui rep el benefici. Tot i que l'estructura ideal té tres parts, és possible que en un trust només hi hagi dues persones, sempre que no siguin el fiduciari i el beneficiari alhora. Per exemple, el constituent pot ser també el fiduciari, o el constituent pot ser també el beneficiari.

El Trust Resultant (Resulting Trust)

Si manca algun requisit formal en la transmissió d'un títol legal o dret real, el que sorgeix és un resulting trust. Això es basa en el principi de l'Equity que "veu com a fet allò que hauria d'haver-se fet". Si una transmissió es fa de manera incorrecta, l'Equity intervé per reconèixer una titularitat implícita, ja que el títol legal no es pot transmetre de forma vàlida.

Aplicacions Generals del Trust a Espanya: Criptofidúcies

A Espanya, tot i no existir el trust com a figura jurídica pròpia, s'utilitzen figures que actuen com a "criptofidúcies", permetent la dissociació patrimonial amb finalitats similars. Un exemple és el principi de l'Article 1912 del Codi Civil ("el que és deutor ho és sempre"), que pot fer interessant a les persones jurídiques dissociar part del seu patrimoni per a una gestió específica dels beneficis. Algunes d'aquestes aplicacions inclouen:

• Fons de Copropietat (Fons d'Inversió)

  Els fons d'inversió són estructures on els inversors aporten els seus diners a un fons comú gestionat per una entitat gestora. Aquesta gestora administra el fons segons uns objectius d'inversió establerts. Encara que no són fideïcomisos en el sentit estricte, comparteixen la característica que els actius es gestionen en benefici dels inversors.

• Fons de Deute

  En els fons de deute, els gestors administren una cartera d'instruments de deute en nom dels inversors del fons. Són estructures d'inversió que recapten diners de moltes persones per comprar préstecs o bons de diferents organitzacions (governs, empreses). En lloc que cada persona compri bons per separat, tots contribueixen a un fons, i experts l'administren per obtenir guanys.

• Societats Gestores de Carteres

  Aquestes societats gestionen carteres d'inversió en nom de tercers. Poden rebre mandats per administrar actius de clients segons objectius i restriccions específics. Encara que no són fideïcomisos, la gestió d'actius en benefici de tercers és un principi similar al del trust.

• Fundacions

  Les fundacions a Espanya són entitats sense ànim de lucre amb un propòsit específic (beneficència, educació, cultura, ciència). Encara que no són fideïcomisos en el sentit estricte, comparteixen la idea que els actius es destinen a complir un propòsit definit en benefici de la societat.

L'Equity: Origen, Principis i Remeis

L'Equity és un sistema de normes jurídiques que va sorgir a Anglaterra com a resposta a les limitacions del Common Law. Va néixer com un complement flexible del Common Law, amb l'objectiu de resoldre casos que no podien ser atesos adequadament sota les seves normes estrictes.

Naixement de l'Equity a Anglaterra

Durant l'Edat Mitjana, les estrictes regles del Common Law sovint deixaven sense solució adequada certs problemes legals, especialment quan es requerien remeis més flexibles o justos. Per suplir aquestes mancances, el rei va delegar als Lord Chancellors (ministres de major confiança, usualment clergues i juristes formats en dret romà) la tasca de dictar resolucions basades en principis de justícia i moralitat.

Així va néixer l'Equity, un conjunt de normes i principis que complementen el dret comú sense contradir-lo. L'Equity no contradiu el Common Law, sinó que el complementa, creant un sistema jurídic més just i equitatiu.

Principi Bàsic de l'Equity

El principi bàsic de l'Equity és: "L'Equity veu com a fet allò que hauria d'haver-se fet". Això significa que, encara que una persona no compleixi amb tots els requisits formals del dret comú, l'Equity li pot reconèixer certs drets o remeis si la seva conducta ha estat correcta i moralment justa.

Característiques Clau de l'Equity

1. Flexibilitat: A diferència del Common Law, que és rígid i basat en precedents, l'Equity adapta les seves decisions a les circumstàncies de cada cas concret.
2. Bona fe: L'Equity afavoreix aquells que han actuat amb rectitud. Si una persona busca protecció sota l'Equity però no ha complert les seves pròpies obligacions o ha actuat de manera deshonesta, no podrà beneficiar-se'n.
3. Complementarietat: L'Equity no reemplaça el dret comú, sinó que el complementa. No pot contradir-lo directament, però pot omplir llacunes o suavitzar-ne els efectes quan resulti massa estricte.

Institucions i Remeis Fonamentals de l'Equity

L'Equity ha donat lloc a institucions i remeis fonamentals en el sistema jurídic anglosaxó:

1. El Trust: La Creació Més Important de l'Equity

   El trust és una de les institucions més importants creades per l'Equity. És un mecanisme pel qual una persona (el constituent o settlor) transfereix la gestió dels seus béns a un fiduciari (trustee), que els administra en benefici d'un tercer. Aquest sistema permet separar la titularitat formal dels béns dels drets sobre els seus beneficis.

2. Remeis Específics de l'Equity

   L'Equity ofereix solucions més adaptades a les necessitats específiques de les parts, com ara:

   • Specific Performance: Ordena que una part compleixi amb les obligacions acordades en un contracte.
   • Injunctions (Mesures Cautelars): Restringeixen una persona de realitzar actes que podrien causar danys irreparables.
   • Equity of Redemption: En l'àmbit hipotecari, permet al prestatari recuperar la propietat si paga el deute abans que es completi l'execució hipotecària.

Límits de l'Equity

L'Equity també reconeix drets quan no s'han complert completament els requisits formals del Common Law. No obstant això, l'Equity té límits clars: no pot contradir directament el Common Law ni pot reemplaçar drets formals. A més, els drets d'Equity solen ser més febles que els drets legals.

Importància Actual de l'Equity

Avui dia, l'Equity continua sent una part integral del dret anglès. Moltes de les seves institucions, com els trusts, s'han adoptat en sistemes jurídics de tot el món. L'Equity reflecteix un enfocament humà i just del dret, assegurant que les normes legals siguin aplicades amb sensibilitat cap a les circumstàncies úniques de cada cas.