Proceso Integral de Evaluación de Estados Financieros: Propósito, Herramientas y Metodología

1. Propósito del Examen de los Estados Financieros

La finalidad última de la contabilidad es el suministro de información útil para la toma de decisiones. En el marco conceptual se distinguen los siguientes usuarios de los estados financieros (quienes valoran las empresas según la información contable):

• Inversores: Necesitan información para decidir si mantienen la inversión o la trasladan a otra empresa. Analizan la información contable en función de sus necesidades específicas.
• Empleados: Interesados en la información sobre la capacidad de la empresa para asegurar la estabilidad de sus puestos de trabajo.
• Prestamistas: Su examen de la información contable estará enfocado a la evaluación de la solvencia de la entidad.
• Proveedores: Deben evaluar la solvencia de la empresa para asegurar sus cobros.
• Administración Pública: Obligada a hacer una buena gestión de los recursos públicos y a repartirlos de forma equitativa.
• Clientes: Demandan información sobre la capacidad de la empresa para mantener su servicio postventa.
• Gestores de la Entidad: Necesitan examinar la información para determinar los puntos fuertes y débiles de sus empresas, con el fin de adaptar estrategias futuras.

2. Herramientas para la Evaluación de Cuentas Anuales

En la evaluación de las cuentas anuales se pueden utilizar distintas técnicas, entre las que destacan:

• Representación Gráfica de los Estados Contables: Tanto el balance como la cuenta de resultados se representan de forma gráfica, lo que permite realizar comparaciones entre distintos grupos o periodos.
• Cálculo y Evaluación de Porcentajes Horizontales: Mide la variación de cada componente de los estados financieros con respecto a datos de la misma empresa en períodos anteriores, con datos de otras empresas del mismo sector, o con datos presupuestarios.
• Cálculo y Evaluación de Porcentajes Verticales: Se calculan los porcentajes que representan cada partida del activo y del pasivo con respecto al total, o el porcentaje que representa cada elemento de la cuenta de pérdidas y ganancias con respecto al importe neto de la cifra de negocios.
• Uso de Ratios Financieros: Es un cociente entre dos cantidades. Son indicadores clave que ayudan al experto en su toma de decisiones.
• Otros Instrumentos Financieros: Se utilizan para realizar evaluaciones especiales, destacando la previsión de tesorería, el flujo de fondos, el punto muerto y el beneficio bruto.

3. Metodología de Evaluación Contable-Financiera

La metodología utilizada para la evaluación de la información contable-financiera consta de las siguientes etapas:

1. Evaluación de la Composición del Balance de Situación y de la Cuenta de Resultados:

   (Primera aproximación al estudio de la composición del activo y pasivo. Se calcula el porcentaje que representa cada masa patrimonial respecto al total del balance.)

2. Evaluación de Flujos de Fondos Producidos en el Período:

   (Permite conocer en qué se ha invertido durante el período estudiado y cómo se han financiado esas inversiones.)

3. Evaluación de Liquidez:

   (Permite determinar la capacidad de pago de la entidad. Estudia el grado de liquidez de los activos y el grado de exigibilidad de las deudas.)

4. Evaluación de Solvencia:

   (Determina si la empresa se encuentra en equilibrio. Es necesario proyectar la evaluación a largo plazo, centrando el estudio tanto en las inversiones como en la estructura financiera.)

5. Evaluación de Rentabilidad:

   (Relaciona los recursos generados por la empresa con los activos utilizados en su generación, y con los recursos que han financiado la adquisición de esos activos.)