El Dinero y la Política Monetaria: Conceptos Clave de la Economía

El Dinero

• Medio de Cambio: El dinero sustituyó al trueque y, gracias a él, es posible el comercio a gran escala y mejorar la productividad.
• Unidad de Cuenta Común: Todo es valorable en dinero. Expresar el valor de los bienes bajo una unidad de medida permite establecer comparaciones y agrupaciones.
• Depósito de Valor: Un medio inagotable almacenable que permite aplazar la decisión de usarlo.

• Dinero Legal: Billetes y monedas de curso legal emitidos por los bancos centrales de los diferentes países.
• Dinero Bancario:
  • Depósitos a la vista /de ahorro: ambos depósitos permiten a sus titulares disponer inmediatamente de dinero, ya sea en efectivo o mediante la utilización de cheques o tarjetas magnéticas.
  • Depósitos a plazo fijo: fondos cuyo titular, a cambio de una remuneración, se compromete a mantenerlos durante un plazo determinado, no se puede disponer de ellos sin incurrir en una penalización. Son los que más intereses generan para los clientes.
• OAL: Son depósitos no bancarios que pueden recuperarse en un breve plazo y cuyo riesgo es casi nulo.

• Riesgos de la Operación:
  • Cuando se da un préstamo, siempre existe la posibilidad de que este no se devuelva.
  • Hay que tener en cuenta el tipo de interés.
  • Cuanto más sea la solvencia demostrada, más fácil será conseguirlo.
• Liquidez:
  • Capacidad que tiene un activo de convertirse en dinero sin perder su valor.
  • Cuanto más líquido es un activo, menos intereses genera.
• Duración del Préstamo:
  • Cuánto más largo es el período de concesión de un préstamo, más difícil es predecir el escenario en el que el prestatario tendrá que hacer frente a su devolución.
  • Mayor duración implica un mayor interés.

• Inflación Monetaria: surge al aumentar el dinero en circulación.
• Inflación de Demanda: surge de un exceso de demanda.
• Inflación de Costes: surge por el exceso de oferta (empresas).

1. El dinero circula a una velocidad constante.
2. La cantidad de dinero en circulación sube.
3. Las personas tienen más dinero y quieren consumir más.
4. Exceso de demanda (dinero abundante). Pierde su valor.
5. Precios suben.

• Aumento de demanda → provoca inflación si no está compensado por disminuciones en la demanda de los otros dos.
• Empresas + expectativas + demanda de los bienes que necesitan para producir.
• Sector público → Gobierno quiere mejorar, demandará los bienes necesarios.
• Familias → Ahorran menos y gastan más → aumenta la demanda de estos bienes.

• Encarecimientos Recursos Naturales:
  • Subida precios recursos básicos =
  • Proceso productivo.
• Espiral Salarios-Precios:
  • Trabajadores con más sueldos a lo que producen.
  • Restantes perceptores de rentas subidas sus precios.
• Espiral Salarios-Precios:
  • Los trabajadores de otros sectores tratarán de obtener las mismas mejoras.
• Poder Mercado:
  • Grandes empresas con el poder monopolístico pueden subir los precios por encima de una libre competencia.
• Variaciones Precio del Dinero:
  • Intereses préstamo de interés variable sube cuando los subimos índices de referencia.
  • Ejemplo: cómo afecta la inflación a empresas que hayan pedido dinero prestado.

• Pérdida poder adquisitivo.
• Poder adquisitivo → lo que se puede comprar con una cierta cantidad de dinero.

• Pensionistas → pensiones están por debajo del coste real de la vida.
• Trabajadores → las personas cuyo sueldo no sube a la vez que la inflación tendrán que trabajar más horas.
• Ahorradores → los prestamistas verán disminuida su recompensa por haber ahorrado en vez de consumido intereses.
• Empresas Exportadoras de Productos Nacionales → subida de precios de los productos nacionales - competitividad a las empresas exportadoras en relación con los productos extranjeros.

• Deudores → Si baja el valor del dinero, baja el valor de la deuda.
• Estado → La administración pública siempre paga a crédito, el dinero que se pierde es debido a la inflación.
• Empresas Importadores de Productos Extranjeros → sube de los precios en un país por encima de la subida de precios en otro, favorece la importación de bienes extranjeros con las mismas funciones y características, pero más baratos que los productos nacionales.

• Encuesta de Presupuestos Familiares → permite conocer el gasto en consumo de los hogares y su distribución en los grupos básicos de consumo.
• Cesta de la Compra → selección productos representativos del gasto de los españoles en cada grupo básico de consumo.

• Precio final del dinero → tipo de interés básico a cual el banco central de cada país le presta dinero a la banca privada.
• Precio final del dinero al que conceden los préstamos → cuanto menos sea el interés, más número de préstamos se concederán.
• Cantidad de dinero en circulación: cuántos más préstamos se concedan, más dinero circulará por la economía.
• Política monetaria → conjunto medidas adoptadas por la autoridad monetaria para alcanzar los objetivos macroeconómicos perseguidos mediante la variación de la cantidad de dinero en circulación y su alteración del precio.

• Definir y ejecutar la política monetaria del euro.
• Dirigir las operaciones e cambio de divisas.
• Cuidar de las reservas internacionales del SEBC.
• Promover el buen funcionamiento de los mercados financieros.
• Autorizar la cantidad de los billetes de euro que pueden emitir los estados miembros.

• Cantidad de dinero en circulación.
• Precio del dinero.