Casos Rumasa: Expropiación y Fraude Piramidal en el Derecho Español

Caso 1: La Expropiación de Rumasa (1983)

Hechos Clave

Rumasa, grupo fundado por Ruiz-Mateos, controlaba más de 700 empresas y 60.000 trabajadores. Fue expropiado en 1983 por el Gobierno de Felipe González debido a irregularidades fiscales y contables y un riesgo percibido para la economía nacional. Esta medida fue altamente polémica, ya que se llevó a cabo sin un proceso judicial previo.

Posibles Delitos (No Juzgados Penalmente)

Aunque no fueron juzgados penalmente, se señalaron posibles delitos:

• Delito fiscal (art. 305 CP): Fraude tributario, incluyendo la ocultación de ingresos y el falseamiento de declaraciones.
• Falseamiento contable (art. 290 CP): Manipulación de cuentas para ocultar la verdadera realidad económica del grupo.

Consecuencias Judiciales y Políticas

A pesar de las acusaciones, no hubo condenas penales directas relacionadas con la expropiación. El Tribunal Constitucional avaló la medida, argumentando el interés general. Ruiz-Mateos presentó denuncias a nivel internacional, pero perdió todos los recursos. El caso se caracterizó por su fuerte componente político y mediático, más allá de lo penal.

Caso 2: El Fraude de Nueva Rumasa (2000–2011)

Hechos y Operativa del Fraude

Tras la expropiación de la Rumasa original, José María Ruiz-Mateos y sus hijos fundaron Nueva Rumasa. Su operativa se basó en:

• La compra de empresas en crisis.
• La oferta de pagarés con altos intereses (8–12%), sin la supervisión de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
• La captación de 337 millones de euros de más de 4.100 inversores.
• El uso del dinero de los nuevos inversores para pagar a los anteriores, configurando una clara estafa piramidal.

Delitos Cometidos (Juzgados Penalmente)

En este segundo caso, sí se juzgaron y condenaron delitos:

• Estafa agravada (arts. 248 y 250 CP): Engaño masivo con ánimo de lucro.
• Blanqueo de capitales (art. 301 CP): Uso de paraísos fiscales para ocultar fondos ilícitos.
• Alzamiento de bienes (art. 257 CP): Ocultación de patrimonio para evitar el pago a acreedores.

Sentencia de la Audiencia Nacional (2025)

La Audiencia Nacional dictó sentencia, condenando a los seis hijos de Ruiz-Mateos a 7 años y 4 meses de prisión, además de una indemnización a los inversores afectados. Se probó que actuaban bajo las órdenes de su padre. El grupo colapsó totalmente tras la revelación del fraude.

Características de la Estafa Piramidal

La operativa de Nueva Rumasa se ajustó al esquema de estafa piramidal por las siguientes razones:

• Ofrecían una rentabilidad exagerada y sin garantías reales.
• Sus operaciones no estaban supervisadas por la CNMV.
• Utilizaban el dinero de los nuevos inversores para abonar los intereses y capital a los inversores anteriores.

Mecanismos de Engaño

El engaño se articuló de diversas maneras:

• A los inversores: Mediante publicidad emocional, apelaciones al patriotismo y promesas falsas de alta rentabilidad y seguridad.
• A los trabajadores: Con promesas de expansión, impagos recurrentes y estructuras empresariales opacas.

Análisis Jurídico Detallado

El siguiente cuadro resume los elementos clave de los delitos imputados: